全球润滑油添加剂行业已逐步发展至相对成熟阶段,市场规模较大且基本趋于稳定增长。根据全球咨询和研究公司克莱恩(Kline&Co)及上海市润滑油品行业协会统计,2012-2019 年,全球润滑油添加剂需求量从 400万吨增长到 465万吨,市场规模由133亿美元增长到151亿美元。润滑油添加剂年需求有望进入新一轮增长周期,至2023 年,全球润滑油添加剂需求量将增加至543万吨,市场规模约为185亿美元,约合人民币1300亿元。
得益于中国机动车保有量的不断增长,我国润滑油添加剂需求量稳步提升。我国润滑油添加剂的需求量由2013年的75万吨增长到2019年的95.9万吨,年均复合增长率为4.2%。随着我国机动车市场的持续增长及工业化进程加快,预计国内润滑油添加剂市场的需求将继续保持较高的增长率。据上海市润滑油品行业协会的预测,至2023年,我国润滑油添加剂需求量有望增长至112万吨。
另一方面,在新能源汽车领域,混合动力汽车对润滑油的需求与传统汽车类似,而纯电动汽车的变速箱、连接件、减震器等对润滑油存在需求。根据中汽协数据,国内新能源 汽车产量从2016的45.5万辆增长至2021年的367.7万辆,增幅明显。新能源车包括混动和纯电车型,其中混动汽车仍然保留了发动机,保留了对润滑油添加剂的需求;纯电汽车尽管没有发动机用润滑油需求,但仍能够在除发动机外的其他零部件中产生对润 滑油添加剂的需求。可见,新能源汽车润滑油的市场需求前景也较为明朗。
全球润滑油添加剂市场高度集中,四大润滑油添加剂公司占据全球85%左右市场。国际市场上,20世纪90年代末期,润滑油添加剂公司之间剧烈的兼并和收购,产业逐渐集中,全球85%左右的添加剂市场份额被四家国际知名润滑油添加剂公司路博润(Lubrizol)、润英联(Infineum)、雪佛龙奥伦耐(Chevron Oronite)、雅富顿(Afton)所控制。四大润滑油添加剂公司以销售复合剂为主,生产的单剂一般都是自用,同时向外部单剂厂商采购其不生产或产能不足的单剂产品。